Основы торговли опционами

Альтернативы - обзор | - |

Альтернативы дают покупателю право, но не обязательство, покупать (опциону на звонок) или продать (опцию пута) базовый контракт на акции или фьючерс по указанной цене до определенной даты.

Другими словами, варианты похожи на контракты на торговлю.

Инвестор может купить опцию «Путь» в качестве страховки от снижения цены акций или опциона на вызов в случае роста акций. Покупка опции дает покупателю время выбирать, будут ли они покупать или продавать базовую акцию. Цена покупки заблокирована до даты истечения срока действия, которая в случае скачков может быть годы в будущем.

Торговля опционами имеет много преимуществ, о которых должен знать каждый инвестор фондовой биржи, такие как высокий левередж, более низкий общий риск, чем владение физической безопасностью, большую гибкость и способность создавать дополнительный доход из нынешнего портфеля акций.

Изменение значения опции в прямом подключении к базовой безопасности. Покупная цена опциона - это всего лишь часть покупной цены безопасности, и по этой причине обеспечивает высокий рычаг и снижение риска - наиболее вариант, который покупатель может проиграть, - это премия или депозит, они заплатили за заключение в контракт.

Покупая базовую акцию фьючерсного контракта, гораздо большая потеря возможна, если цена движется против позиции покупателей.

Альтернатива описывается его собственным символом, будь то пут или вызов, месяц истечения срока действия и цена удара.

Выбор вызова - это бычий контракт, который дает покупателю право, но не обязательство, приобрести базовую безопасность по определенной цене на или до определенной даты.

Опция по месту - это медвежий контракт, который дает покупателю право, но не обязательство, продавать базовую безопасность по определенной цене по конкретной дате или до.

Месяц истечения срока действия - месяц, когда истекает опциональный контракт.

Цена забастовки - это цена, которую покупатель может либо приобрести звонок), либо продать (положить) базовую безопасность до даты истечения.

Премия - это стоимость, которая оплачивается за вариант.

Внутренняя стоимость - это разница между текущей ценой базовой безопасности и ценой удара этого варианта.

Временное значение - это разница между текущей премией опции и внутренней ценностью. На значение времени может повлиять волатильность базовой безопасности.

До 90 процентов всего из денежных вариантов истекают бесполезные, а их период стоит медленно снижается до даты их истечения.

Эта подсказка предлагает трейдерам очень хороший знак относительно того, на какой стороне контракта на опционы они должны быть. Полем Профессиональные опционы трейдеров, которые получают постоянный прибыль, обычно продают гораздо больше вариантов, чем они покупают.

Опционные контракты, которые они совершают, обычно предназначены только для хеджирования своих физиологических портфелей акций - это сильное различие между игроками и компактными трейдерами, которые последовательно покупают по низкой цене, по их деньгам и приступлению к сроку отростка и звонки, надеясь на большую отдачу (маловероятно ) и мужчины, которые действительно зарабатывают деньги на рынке опционов каждый месяц, всегда продавая им эти варианты - пожалуйста, рассмотрите об этом, когда вы читаете оставшуюся часть этого отчета.

Продавец опционного контракта обязан соответствовать контракту, когда покупатель решает использовать вариант.

Поэтому, если он продан на покрываемых вариантах вызовов по своим активам, а цена акций выше опциональной цены удара по истечению, опция, как говорят, находится в деньгах, и продавец должен продать свои акции покупателю опции в Цена забастовки, если он тренируется.

Иногда вариант в деньгах не будет использоваться, но это крайне редко. Продавец (или писатель (или писатель) должен быть готов продать акции по цене забастовки, если он будет осуществлен.

Он всегда может выкупить вариант до истечения срока действия, если он решит и составить один по более высокой цене, если цена акций выросла, но это приводит к потере капитала, поскольку он обычно должен заплатить больше, чтобы приобрести опцион. Премия, которую он получил, когда первоначально продал ее.

Многие альтернативные писатели просто получают использование из акций, а затем мгновенно заново перекурают больше той же или другой акции и просто пишут больше вариантов вызовов.

Покупатель опциона вообще не имеет никаких обязательств-он продает свой выбор позже с прибылью или убытком или выполняет его, когда цена акций находится в деньгах по истечении срока действия, и он может получить прибыль.

Огромное большинство вариантов проводятся до истечения срока действия и ржавчины, пока не будет абсолютно бесполезно, что несчастный покупатель продает их. Вряд ли какие -либо варианты теперь используются покупателем. Огромное большинство истекает бесполезно.

Наша стратегия покупки выбора принесла нам гораздо больший процентный прибыль с гораздо меньшим потенциальным риском. Не забывайте, однако, что для нас, как покупателя, эти варианты истекают бесполезны, если они не будут продаваться или использовать в дату истечения срока действия.

Альтернативный продавец или автор должен только сесть и подождать до истечения, чтобы выяснить, будет ли он использоваться. Если цена акций ниже цены удара по истечении срока действия, он сохраняет премию и может написать еще одну альтернативу на точно такой же акции.

Когда цена акций выше цены удара, он, скорее всего, будет осуществляться, и ему нужно будет продать свои акции, если он не выйдет из должности, приобретая свой выбор обратно на открытый рынок (довольно часто по более высокой цене, чем он изначально продал их для).

Недостаток покупки опции на физическую акцию заключается в том, что если вы приобрели саму акцию, даже если цена не переместилась, у вас все равно будет владеть, но приобретая альтернативу, если стоимость не движется в желаемом Направление, вы теряете часть своих торговых фондов.

Чтобы заработать на выборе торговую работу, базовая безопасность должна двигаться довольно быстро так, как вы ожидаете, или вы можете потерять деньги по постоянно растущей ставке, поскольку дата истечения приближается.

Как вы можете видеть, стратегии опционов могут обеспечить гораздо большую процентную прибыль с меньшим риском для идентичной торговли. Большая часть ваших денег остается безопасно на ваших торговых счетах, а не подвергается воздействию рынка.

Это всего лишь 1 пример использования опционов для повышения доходности фондовой биржи. Есть еще много подходов и стратегий для использования выбора, и я призываю вас исследовать их дальше.

Все варианты истекают бесполезны, если они не в деньгах под рукой, поэтому покупатель должен закрыть или выполнять свою позицию на дату или до истечения срока действия, иначе он потеряет всю премию.

Часть значения времени премии «Опция» постепенно уменьшается до даты истечения срока действия. Чем ближе к истечению, тем быстрее значение времени уменьшается, так как у покупателя меньше времени, чтобы получить выбор, чтобы продолжить в желаемом направлении для покупателя.

Для покупателей ведущие трейдеры не поддерживают опцию с истечением менее 30 дней из -за экспоненциального роста во времени распада в это время.

Для поставщиков обычно наиболее полезно писать выбор, которые имеют 30 дней или меньше истечения из -за этого точно такого же эффекта затухания. Полем . Покупатель этих вариантов имеет шансы, сложенные против них, и в его предпочтительном направлении будет представлено большое движение, чтобы получить прибыль - помните, что огромное большинство вариантов истекают бесполезным - так что это сторона тех инструментов, которые обычно богаты Сами - просто мысль .. | - |